存储器营收环比暴涨超80%，NAND近翻倍

存储器是本轮增长的绝对主力。2026年Q1存储器营收环比增幅超过80%，其中DRAM和NAND闪存单季度营收几乎翻倍。受强劲AI需求推动，两大品类平均售价（ASP）大幅上涨，使得DRAM和NAND合计占据了当季全部半导体营收的40%以上，远超约20%的长期平均份额。NAND表现尤为亮眼，Q1营收接近480亿美元（约合3259亿元人民币），环比增长96%，平均售价环比大涨95%。Omdia指出，在AI和数据中心需求持续旺盛、供应端受技术转型和良率爬坡制约的双重推动下，NAND市场的增长势头预计将延续至Q2。

非存储器市场温和回暖，AI相关产品逆势领跑

剔除存储器后，非存储器类半导体Q1营收仅环比增长略超2%，但这一表现已优于历史同期。按照季节性规律，整体半导体市场及非存储器部分在Q1通常会下降约4%。本季度MCU、分立器件和光电子市场出现了轻微到中位个位数的环比下滑，但AI和数据中心相关产品表现强劲，逆势抵消了传统品类的季节性走弱，带动非存储器市场实现温和正增长。

上半年有望突破7000亿美元，Q2增速预计仍超20%目前，全球半导体市场已连续三个季度实现两位数营收增长。Omdia预测，2026年第二季度半导体市场将延续强劲增长态势，尽管环比增速或较Q1有所放缓，但仍将超过20%，由此推动2026年上半年半导体总营收有望突破7000亿美元大关。